国乐彩

当前位置:国乐彩 > 媒体报道 > >> 浏览文章

稳定币一周内价值归零,原因是华尔街巨鳄的精准狙击?

全球第三大稳定币TerraUSD(下称“UST”),短短一周价格自由落体,令现在听来颇具讽刺意味的“稳定币”一词快速出圈。

何为稳定币?

UST是由一家名为Terra的韩国公司发行的算法稳定币,其价值与美元1:1锚定。UST并非通过现金或债券等美元资产,来维持与美元的挂钩,而是通过发行一种叫做Luna的代币来实现锚定,投资者用法币买入Luna币持有UST。

该稳定币的运行原理如下:如果UST价格跌破1美元,投资者可以“销毁”UST,即将其从流通中永久移除,来换取价值1美元的Luna币,此举将减少UST的供应并提振其价格;相反,如果UST升破1美元,投资者可以“销毁”Luna币,换取1美元UST,此举会增加UST供应,推动其价格重新跌向1美元。

理论上,市场会自发通过上述两种操作进行套利,客观上帮助维持UST与美元的锚定关系。但是当市场遭遇剧烈波动,这种自发调节供需关系的稳定机制就会失灵,并伴随大规模的挤兑事件,稳定币不再稳定,进而陷入“死亡螺旋”之中。

据加密货币数据平台CoinGecko,当前,整个稳定币市场的价值超过1600亿美元,美国泰达公司(Tether)发行的USDT是全球最大的稳定币,市值约为800亿美元。

币圈资深用户小卡(化名)在接受第一财经记者采访时表示,在UST崩盘前,Terra公司向投资者承诺,购买UST年化回报接近20%,故吸引大量资金入场,炒高了Luna币的价格,一路由2021年年初时的不足一美元,飙升到今年4月时的近120美元,UST市值因此膨胀至180亿美元。

直至当地时间5月8日,UST和Luna币双双开启暴跌行情,Luna币仅用一周时间价格归零,至13日,UST价格跌至10美分,过去24个小时下泻82%。

Luna币行情(图源:加密货币信息平台CoinMarketCap)

币圈索罗斯的精准狙击?

那么,UST的崩盘是如何发生的?小卡告诉第一财经记者,币圈称此次事件为“币圈索罗斯”的蓄意攻击,狙击手的“作案手法”与当年的对冲基金大佬索罗斯如出一辙。

1997年,索罗斯先是大量借入泰铢,随后突然在市场上大量出售,导致泰铢暴跌,泰国央行试图动用外汇储备买入泰铢,但,随之而来的市场跟风抛压,导致泰铢对美元暴跌,固定汇率制度崩盘,最终以泰铢大幅度贬值收场。

小卡称,5月8日,Terra因调整UST资金池需要,暂时抽出部分UST流动性,导致UST流动性短暂下降,“币圈索罗斯”利用这一时间窗口,大量抛售手中的UST,令UST价格偏离1美元,该脱钩事件随即引发UST持有者的大规模恐慌性抛售,致UST价格加速下跌,并自动触发UST和Luna之间销毁机制的执行。

“UST价格下跌,投资者挤兑UST,转化成Luna,Luna供应增加,价格大幅走低,再触发Luna持有者的抛售……这就形成了'死亡螺旋'。UST的价值本就是依托投资者真金白银买入Luna来支持,一旦Luna价值不在,UST的价值也不复存在。”小卡解释道。

稳定币震荡波及主流加密货币,12日,比特币一度暴跌至25000美元附近,创2020年年底以来的新低,以太坊下探至1700美元,加密货币市场单日市值蒸发2000亿美元。

小卡称,Terra此前购买了价值30亿美元的比特币和以太坊,作为UST项目的储备资产,以在脱锚引发抛售时,调动资金、维护UST价格稳定。在此次事件中,上述资金连同UST和Luna持有者的资金,已经付之一炬。

至于“币圈索罗斯”的庐山真面目,小卡表示,币圈人士普遍猜测是华尔街的主流金融机构,有消息称,全球十大对冲基金之一的城堡投资(Citadel)发动了此次金融攻击。该机构上一次出圈,还要追溯到2021年2月时的散户大战华尔街事件。

复盘UST崩盘的始末,小卡总结道,空方利用了两点成功狙击稳定币。“第一,是利用Terra执行流动性移仓的操作,在合约市场做空UST和Luna;第二,加密货币与美股越来越呈现强相关性,纳指深陷熊市,市场看跌情绪达到极端,导致加密货币价格稍有下跌,就会引发向下的羊群效应。”

截至13日,纳指较其去年11月创下的历史高位跌去27%,而半年来,加密货币市场的市值已被抹去一万亿美元。去年11月,比特币和以太坊双双创下新高,分别攀升至67800美元和4800美元上方,如今,两者价格已较历史高位跌去58%和60%。

“在传统金融巨鳄面前,数字货币暴露出了它的最大弱点,即所有行为都被记录在链,所有交易都向公众公开,是明牌,而传统金融机构却在暗处,能够运筹帷幄。但数字货币还是一个偏实验性的行业,相信未来会有创新来解决暴露出的问题,此次事件对币圈影响深远。”小卡表示。

美国财长耶伦(Janet Yellen)对事件表示关注,她10日在国会听证会上再次呼吁国会对稳定币进行监管,称立法迫在眉睫。“我认为稳定币是一个快速发展的产品,对金融稳定构成风险,我们需要一个一致的立法框架。”

去年,由美国财政部领导的监管小组建议国会制定立法,对稳定币发行者进行与银行类似的监管,耶伦表示,今年完成立法目标是合适的。

第一财经广告合作,请点击这里此内容为第一财经原创,著作权归第一财经所有。未经第一财经书面授权,不得以任何方式加以使用,包括转载、摘编、复制或建立镜像。第一财经保留追究侵权者法律责任的权利。 如需获得授权请联系第一财经版权部:021-22002972或021-22002335;banquan@yicai.com。 文章作者

李爱琳

关键字

稳定币加密货币Luna

相关阅读 稳定币不再稳定、比特币跌破3万,“币灾”或加剧金融风险

“币灾”随之而来,甚至可能危及传统金融体系的稳定。

05-16 20:56 140亿美元 加密货币涉案金额去年激增

01-11 11:02 黄金ETF录得8年最大资金流出!金价今年会跌至1500美元?

美联储加息预期、美债收益率上升、美元走强、黄金的对冲通胀功能被加密货币部分取代,这些因素都将令金价在今年继续承压。

01-11 10:02 加密货币的“无政府状态”终将结束?丨视频书摘

加密货币体现了“无政府主义”的核心原则,也就是在缺少中央控制的情况下运行。这一特性引发了各国金融机构的担忧。各国央行担心,加密货币不但会扰乱金融秩序,还会削弱央行在货币政策方面的管控力。

2021-12-18 12:53 “奥密克戎”同名加密货币暴涨900% 随后暴跌 意味着什么?| C位

12月1日消息,一款与新冠病毒变异株“Omicron”同名的加密货币暴涨。据CoinMarketCap数据显示,两日内该加密货币从67美元/枚附近,直接冲上700美元/枚,不过在到达高点后不久开始“闪崩”。

2021-12-01 20:17 一财最热

广告联系订阅中心法律声明关于我们上海市市场监督管理局国家网信办举报中心上海互联网举报中心友情链接沪ICP备14015572号-2互联网新闻信息服务许可证:31120180001互联网视听节目服务(AVSP):沪备2014002沪公安网备31010602000015号版权所有 上海第一财经传媒有限公司意见反馈邮箱:yonghu@yicai.com 客服热线:400-6060101 违法和不良信息举报电话:400-6060101转6技术支持 上海第一财经技术中心技术合作:直播合作:百视通

第一财经APP

第一财经日报微博

第一财经微信服务号

第一财经微信订阅号

第一财经VIP APP

点击关闭
 

随机文章

相关站点

友情链接

国乐彩平台,国乐彩官网,国乐彩网址,国乐彩下载,国乐彩app,国乐彩开户,国乐彩投注,国乐彩购彩,国乐彩注册,国乐彩登录,国乐彩邀请码,国乐彩技巧,国乐彩手机版,国乐彩靠谱吗,国乐彩走势图,国乐彩开奖结果

Powered by 国乐彩 @2018 RSS地图 HTML地图